Najpopularnije strategije ulaganja na ruskom tržištu

Vladimir Maslennikov, potpredsjednik, Investment Group QBF, rekao nam o popularnim strategijama ulaganja u rusku stvarnost i dao komentare na svaku od njih. Preporučujemo da se upoznate s njima i odaberete izbor u skladu s vašom svrhom i uvjetima ulaganja..

„Na modernom domaćem tržištu kapitala postoji mnogo načina očuvanja i povećanja osobne štednje, ali učinkovitost nekih od njih, na primjer, bankovnih depozita, brzo opada. Po mom mišljenju, najveće dividende danas dolaze od proizvoda na burzi “, kaže Vladimir.

1. Federalne zajmovne obveznice

Za one koji traže pouzdanu i profitabilnu alternativu depozita, preporučio bih prije svega pozivanje na obveznice saveznih zajmova. Riječ je o vrijednosnim papirima koje izdaje Ministarstvo financija Ruske Federacije. Vlada preuzima ispunjenje obveza za isplatu kupona i povrat novca prema OFZ-u. Prinos saveznih zajmova veći je od maksimalnog kamatne stope na depozite u bankama.

Ciljani povrat strategije razvijene na radu s OFZ-ovima je 8–9%. Dodatna prednost državnih vrijednosnih papira je da ne podliježu dohotku od poreza na dohodak. Investicijski horizont portfelja, čiji se rad zasniva na poslovanju s obveznicama saveznog zajma, traje godinu dana, ali efikasnije je ulagati u obveznice saveznih zajmova u razdoblju od tri godine ili više. Navedeno razdoblje ulaganja može značajno povećati stabilnost portfelja na temelju kolebanja cijena u pozadini moguće promjene tržišnih uvjeta.

2. REPO sa središnjim komitetom

Drugi investicijski alat s najvišom razinom pouzdanosti su ugovori o reotkupu sa središnjom ugovornom stranom (vrsta transakcije u kojoj se prodaju vrijednosni papiri i istodobno se sklapa ugovor o njihovoj otkupu po unaprijed određenoj cijeni). Funkcije središnje protuustavne strane preuzima Nacionalni klirinški centar (dio moskovske burze).

Prednost ovog instrumenta je stalna profitabilnost: učinkovitost izvješćivanja s Centralnim komitetom praktički nije ovisna o tržišnim fluktuacijama. Takva strategija ulaganja pogodna je za vlasnike kapitala koji žele uložiti sredstva na kratko vrijeme. Dobit od rezultata ugovora o reotkupu sa središnjom ugovornom stranom prikuplja se svakodnevno, tako da će portfelj donositi prihod čak i za nekoliko dana poslovanja. Strategije ulaganja temeljene na sporazumima o reotkupu sa Centralnim komitetom imaju ciljani povrat od 7–8%, što je nekoliko puta više od učinkovitosti računa potražnje u banci.

3. Obveznice

Portfelj obveznica izgrađen na radu s obveznicama najvećih ruskih kompanija ima ciljni prinos od 9–10%. Alat je pogodan za vlasnike kapitala čija je svrha zaštititi osobnu štednju od vanjskih i inflatornih rizika. Pouzdanost zbog ulaganja u vrijednosne papire s fiksnim dohotkom.

Primjećujem da su brzo razvijajuća se domaća poduzeća u trenutnoj ekonomskoj situaciji često stabilnija od banaka iz prvih 50 zemalja. Istodobno je ciljani prinos portfelja obveznica značajno veći od učinkovitosti domaćih depozita. Kao što je prethodno naznačeno, ove strategije mogu donijeti 9-10% godišnje. Investicijski horizont portfelja izgrađen na radu s obveznicama ruskih kompanija kreće se od jedne godine.

4. Zalihe

Danas su visoki ciljni prinosi karakterizirani investicijskim portfeljem temeljenim na operacijama s dionicama najvećih ruskih kompanija. Oni omogućuju profit od rasta domaćeg korporativnog sektora. Moderne tvrtke za upravljanje usmjeravaju kapital klijenata na transakcije s vrijednosnim papirima sa stabilnim prihodima od dividendi i visokim potencijalom rasta..

Zbog rada s plavim čipovima domaćeg korporativnog sektora, učinkovitost strategija utemeljenih na dionicama znatno je veća od rasta indeksa Moskovske burze. Ciljani prinos na strategije izgrađene na radu s dionicama s rokom ulaganja od jedne godine je 15-20%. Povećanje roka dodjele kapitala na tri godine omogućit će i minimiziranje negativnih učinaka kratkoročnih fluktuacija na tržištu..

5. Dionice s dividendama

Za ulagače usmjerene na povećane prinose na ruskom tržištu vrijednosnih papira, preporučujem skretanje na portfelje na temelju transakcija s dionicama s visokim prinosom dividendi i dodatnim potencijalom rasta. Očekivani povrat ovih strategija danas je 20–25% godišnje..

Po mom mišljenju, sposobnost kontrole razine rizika značajno će povećati učinkovitost portfelja. Dakle, ako je potrebno, u trenucima tržišnih fluktuacija u ograničenom vremenskom razdoblju, sredstva se mogu usmjeriti u državne i korporativne obveznice. Preraspodjela imovine i profesionalnost menadžera, kojem će biti povjereno upravljanje kapitalom, mogu značajno povećati stabilnost portfelja.

Zaključak

Zaključno napominjem: sve ove strategije ulaganja dostupne su unutar pojedinačnog investicijskog računa – alata koji vam omogućuje da ostvarite porezne olakšice tijekom rada na burzi. Vlasnik IIS-a može koristiti jednu od dvije vrste poreznih povlastica. Privilegije prvog tipa uključuju odbitak poreza od 13% iznosa vaše investicije (ali ne više od 52 tisuće rubalja godišnje). Druga vrsta preferencija predviđa izuzeće dobiti, što će dovesti do poslovanja s kapitalom, likvidiranim na računu, od poreza na dohodak.

Dakle, sada na ruskom tržištu postoji mnogo učinkovitih strategija za povećanje kapitala. Glavna stvar je formirati portfelj investicija koji će najbolje zadovoljiti individualne potrebe određenog klijenta. Po mom mišljenju, racionalnije je odabrati najbolje alate za rad sa uštedama zajedno s pouzdanim partnerom – visoko kvalificiranim financijskim savjetnikom.

Slični članci

• Burza za početnike – Osnove na prvi pogled

  Ulaganje u dioničko tržište jedini je način da većina ljudi izgradi pravo bogatstvo. Prava kombinacija ulaganja pomaže…

• LCWDPA – osnova pasivnog ulaganja

  Što je pasivno ulaganje: Pasivno ulaganje, jednostavnim riječima, je kupovina i dugoročno zadržavanje vrijednosnih papira. Investitor koji…

• Najprofitabilnije ruske dionice, povećale su se 100% u dvije godine.

  Svi koji započnu ulaganje i odaberu dionice za ulaganje novca očekuju da će se njegovi napori isplatiti. Ulagači obično…